> AI coding agents: see [/llms.txt](/llms.txt) for the full documentation index. Markdown version: [/docs/wealth-freedom/zh/investing-foundations/risk-avoidance.md](/docs/wealth-freedom/zh/investing-foundations/risk-avoidance.md). --- title: "“避险”才是投资的刚需" description: "梳理投资中避险优先于冒险的原则，提醒先观察风险、理解勇敢，再决定是否参与机会。" --- 选择 *避险* 的前提条件：不贪图一夜暴富，而是不停努力的活在未来，并把眼光放长远一些！ 和价值观的打磨一样，规避风险的能力要从平时就开始锻炼。做投资理财的资金越少，相应的风险也就越小。这也正是我们学习理财知识和积累经验的绝佳时机。 在两件事上一定要注意安全，一定要学习并积累如何避险的经验（只要涉及到人身与资本，莫不是安全第一，而后才是成为专家）： 1. 在人身安全上； 2. 在资本安全上。 ## 冒险 关于 *冒险* 这个概念，观察者和行动者的理解很可能非常不同，甚至截然相反。比如在进行开颅手术时，若是有观察者，他会时时刻刻体会到 *心惊胆战* 和 *危机四伏*，觉得行动者（医生）在不断冒险，最后因为冒险而成功；而实际上，行动者的所有注意力都是放在如何 *避险* ，而不是 *冒险* 上…… 人们在冒险时，是没有办法按照正常的理性来判断局势的。通常情况下，冒的险越大，智力越趋近于零。当把自己全部家当都放进去时，这个时候你想不当傻子都难。在心理学上有研究发现，当拿出自己总资产的1/4去冒险，你就无法对这笔资金视若无睹。作为普通人，我们应该顺应这样的规律。所以，避险不光是为了避免损失，同样也是杜绝智商减分的有效措施。 ## 观察傻瓜的冒险 *看傻瓜如何冒险* 是一个能够免费学习 *避险* 经验的方法。 *盲目冒险的傻瓜* 每次 *冒险* 的依据不过是： *我听别人都这么说* 、 *我们媒体都这么报道* 、 *我得到了某个小道消息*……但若询问他细节，他多半无法回答。 有独立判断能力的人，总会给出清晰的依据，以及自己做出判断的理由，虽然这些依据不一定都正确，但是它们一定足够清晰，并且能够通过实际反馈来修正。只有成为这样独立判断的人，才有机会去观察那些 *傻瓜* 去冒险，而不是和他们一样成为被观察的对象。 ## 风险 绝大多数情况下，只要事情里存在未知的因素，那么它就有潜在的风险，而风险都是一种客观的存在，并不以我们的个人意志为转移。 风险本身并不可怕，可怕的是你根本不知道自己在冒险。也就是说 *你不知道* 并不可怕，可怕的是 *你不知道你不知道（你以为你知道）*。 我们的生活本身就是一种投资。这个过程中，最大的风险就是 *没有成长*。‘选择工作’是一项非常重要的投资行为，也是我们生活的主要来源。一份只会廉价的出卖自己的劳动力和时间，而无法获得真正的成长的工作，对我来讲就是最大的风险。 *能够成长* 也是我在‘选择工作’时的刚需。 ### 风险投资 风险投资(VC:venture capital)的模型：锁定一个增长最为迅猛的领域，在这个领域中投资很多有可能超速增长的初期企业，以期得到最大化收益的同时，从概率上保证总体的风险降到最低。 ### 识别风险 在任何投资领域有过仔细研究，并且按照自己的判断能力做出决定之后，它对你的回报是有一个合理的预期；而定期总结里面的经验教训，也是帮助我们认清风险的好办法之一。 ## 再次定义勇敢 *勇敢* 从来都不是需要自我证明的东西！只有那些爱面子的傻瓜才需要证明自己有勇气，他们不懂的是，一时的面子保全了，自己却早已成为时间碾压的对象！ ## 其他 做事之前一定要想清楚，深入思考到我的结论和绝大多数人都不一样（也就是做到 *独立特行且正确*）才行。看得人可能会被吓到，觉得我是在冒险，而我自己却知道是怎么回事。 行动者更容易犯错，但是对于他们来说，不论是正确还是错误，都是有价值的反馈。从某种程度来讲，他们永远在积累和进步。 任何事情想要做好一次并不难，难的是如何持续的做好。仅仅做好一次的方法有很多：比如临时突击、求助别人的帮助、甚至仅凭运气……但是把时间拉到足够长，真正有实力的就会凸显出来。这就如同投资一样，抛弃掉一夜暴富的幻想，踏踏实实累积，才能在一个长期的时间收获稳定的回报，才有机会实现财富自由。 ## 回顾和总结 这周的话题是将 *刚需* 理论用于现实中 *投资* 的领域进行探讨。 *投资* 不仅仅是指在资金方面，也涵盖了日常的工作生活。从总体上看，我们的生活本身就是一种 *投资* ——每天的注意力投放、每次工作的选择，说到底都是一种 *投资* ，而 *避险* 才是各种投资最为重要的 *刚需*。 平时总是听见别人说： *富贵险中求* 、 *险中求胜* *伟大的冒险家* 这样的词语。包括在各种影视、小说中都能看到有这样的剧情：‘主人公在关键时刻冒险，并且因此而获得成功’。好像所有的成功都属于那些勇敢的冒险者！但，真的果真如此么？这难道不是一种为大众娱乐，而故意创造出来的剧情么？如果少了那些剧情和词语，我相信绝大多数人（包括曾经的自己）都不会相信罢！这套路真的好深！ 而现实是这样的：站在观察者的角度去看行动者的行动时，往往认为他们每一步都是在 *冒险* ，最后因为 *冒险* 而成功了；实际上，行动者做每一步时，所有的注意力都放在了如何 *避险* 上。因此，所谓因为 *冒险* 而成功，只不过是观察者对行动者 *避险* 行动的理解。 这里强调一下，所谓 *行动者* 指的是那些有着自己独立思考的，并且做出 *避险* 举动的 *独立特行* 人，并不是人云亦云然后去 *冒险* 的傻瓜。我们只需要这样来简单的区别他们——分析他们行动的依据：如果他们的依据符合逻辑，且他们按照自己的依据去判断，并且践行，那么这就是那群 *独立特行* 的人；而若他们的依据仅仅是出于 *别人也这样认为*、 *我得到了某个小道消息*，那么这些人都是被观察的 *傻瓜*。 一个最简单省力学习 *避险* 经验的办法就是：观察那些傻瓜们去 *冒险*！ **听大多人数怎么说，参考少数人的意见，最终自己做决定**。这句出自柳传志先生的话，我丝毫不陌生，但直至今天才真正理解其中的奥秘 —— 听大多数人怎么说，就是观察那些傻瓜去 *冒险*；参考少数人的意见，就是仔细分析 *独立特行* 的人他们的依据，看他们如何行动；最终自己做决定，也就是说，我任何的依据必须靠且仅靠自己的深入思考…… 绝大多数时候，我们无法改变风险存在的既定事实——对于个人来讲，任何你未知的因素，都是风险，它们无法以你的意志而转移。但，有风险，并不是要去 *冒险*，相反而是去 *避险*。比如：健康保险就是对于疾病风险的一个转移，为家人都购买一份事实上就是在避免由于疾病带来的资金的风险。风险可以被买卖，从而发生转移；风险也能被识别，从而有效的规避；风险也能被承担，从而降低更大的损失…… 风险无处不在，而我们一定要在这两件事上注意避险： 1. 在人身安全上； 2. 在资本安全上。 安全第一，而后才是成为专家！打磨自己需要的专业能力，像这个领域的专家一样去思考、行动、决策。成为专家的好处有很多，比如对回报有正确的预期、在关键时刻保持足够的理性……这些都是要通过平日的积累和打磨，才有可能获得的能力。 语言定义一个个的观念，而我们的思维又是由一个个观念又所塑造的。因此，语言在很多时候都会影响我们的思维，决定我们的行动。故而，使用正确的词语来描述一件事情，显得太有必要了！比如，说 *投资* 股票（有合理的预期，并且有长远的眼光），而不是 *炒、玩* 股票（仅仅只是想发一笔横财，想一夜暴富的心态）。语言若是来自于自己的重组和发现，那么在它被说出口之前，它已经在自己的脑中形成了清晰的思维；而若它来自于别人的文字和诉说，那么它能帮我们反向帮我们重新组织概念，形成思维。在语言转化为自己的思维的过程中，不仅甄别语言的优劣很重要，自己的消化能力更是核心，其中的精髓言语表述出来就是：知识付费、一字不差的阅读、坚持不懈的笔记！ 写了这么多，核心就是一句话：投资的刚需是 *避险*。那么就不难得出： *选择工作* 的刚需是 *获得成长*； *健身* 的刚需是 *获得健康*； *理财* 的刚需是 *稳定可靠*； *买股票* 的刚需是 *一段时间内合理的回报*…… ## Tips > **Tips**：美国的股票市场是从1792年在华尔街边的一棵西印度常绿树下的露天交易开始的。 > **Tips**：即使 *他们* 人多势众，但人多和理正从来都没有半毛钱关系。 > **Tips**：我们的投资依据必须靠，且仅靠，我自己的深入思考！ > **Tips**：我们的思维由一个个的概念所塑造，而每一个概念又被语言所定义。所以，我们使用的语言会影响我们的思维，决定我们的行动。因此，我是在 *投资* 股票/基金，而不是 *玩、炒*！